汪精衛告訴板垣征四郎，他擔心與蔣介石的談判會有差錯，讓他小心行使。周恩來約見袁國平和葉挺，來商討新四軍下一階段的工作。周恩來發報說，蔣介石對國共破裂還沒有下最后的決心，但投降的危險日益嚴重。毛澤東分析，還是要關注蔣介石的政治動向.蔣介石提出了《中央提示案》要限制八路軍和新四軍的活動，還要取消陜甘寧邊區。就在蔣介石積極密謀第二次高潮的進程中，彭德懷等發動并指揮了百團大戰，在前后一百○五天的戰斗中，斃傷日軍兩萬零六百四十五人。九月三日，蔣介石電令韓德勤所部分兩路大軍，向已由蘇南渡江北上的新四軍發動進攻，爆發了黃橋之戰。隨著歐洲戰場不斷升級，兩大集團的軍事較量更加激烈，都想拉蔣介石加入他們的軍事同盟。蔣介石權衡利弊，遂決心鋌而走險，發動第二次高潮……