宣永良在榮莎莎面前挑撥，說永卓要娶名伶周靈娟為二房。莎莎氣得大吵大鬧，堅意要和永卓離婚。永卓與電廠總工程師林志華過往甚密。萬海與萬福密謀給永卓定通匪罪。日本同學吉田貴仁邀約永卓茶敘，大談日本要建立大東亞共榮圈，永卓十分反感。西安事變，上級指令林志華要在富州團結一大批愛國商人，為抗日籌措經費。龍五邀周靈娟敘餐，她不屑一顧，當聽說永卓邀其湖上游時，不禁喜上眉梢。永卓患病住院，雅馨、靈娟手捧鮮花前往探望，兩人在病房不期而遇。